理财规划师二级考试综合评审案例分析部分

2008年5月劳动和社会保障部
国家职业资格全国统一鉴定
职 业：理财规划师
等 级：国家职业资格二级
卷册三：综合评审

注意事项：1、请按要求在试卷的标封处填写您的姓名、准考证号、身份证号和所在地区。
2、请仔细阅读各种题目的回答要求，并在规定的位置填写您的答案。
3、请保持卷面的整洁，不要在试卷上作任何与答题无关的记号，也不得在标封区填写无关的内容

案例分析题（共3道题，第1～2题每题20分，第3题60分，共100分）
一、张某是一公司职员（中国公民），2007年1～12月收入情况如下：
（1） 每月取得工资收入3000元；
（2） 1月份取得上年一次性奖金48000元（上年每月工资2600元）；
（3） 4月份取得从上市公司分配的股息、红利所得20000元；
提示：从上市公司取得的股息、红利，减按50％计入应纳税所得额。
（4） 9月份在某专业刊物上发表一篇论文取得稿酬5000元；
（5） 10月份取得特许权使用费收入50000元。
根据上述资料，按下列序号计算有关纳税事项，每问需计算出合计数：
1、 计算1～12月工资应缴纳的个人所得税。
2、 计算奖金应缴纳的个人所得税。
3、 计算股息、红利应缴纳的个人所得税。
4、 计算稿酬应缴纳的个人所得税。
5、 计算特许权使用费收入应缴纳的个人所得税。
二、张明轩，男，35岁，ABC公司中国区市场总监，每月税后收入80000元。孩子3月初刚过完3周岁生日，计划2008年迁入新居，但目前尚未购置新房，仍住在2004年买的位于北京市北四环附近的两居室，该住宅当前市场价为120万元，当初购入价格为70万，并且一次性付清房款。张太太已经看好了位于北京市东四环附近的某大型高档社区一套230平米的住宅，为此，张明轩需要准备450万元的房款，他现在基金账户中有360万元的基金净值（均为后端收费）其中有100万元净值的基金为当初买房时所余款项购买累积至目前，因此他打算赎回部分基金，并将目前的房屋出售，以付清新房的房款。张太太觉得现在付清房款可能不划算，但又不知道如何更好的处理这些资产，于是她向自己的理财规划师庄先生咨询。
庄先生了解到张先生一家对目前的居住环境不满意，主要是张先生公司距离住所比较远，并且开车路上堵车严重，对于购买的新房，张先生完全可以用自己的存款支付相关的税费和装修费用。因此建议他们出售该住宅，但对于是否付清房款，他有不同的看法，他希望张先生和张太太能够将基金长期持有下去。
于是，他测算了张先生出售目前住宅的净所得，并建议他们先将房屋出售，之后再办理新房的购买，并且首付四成，其余按照20年按揭贷款的方式付清余款。并告诉张太太，做好基金的配置，保证每年8.5％的复合收益率，可以在将来为自己准备一笔养老金。
请问：
1、 张先生出售房屋净所得是多少？（提示：不考虑其他支出，仅考虑营业税与个人所得税）
2、 张先生可以享受60万元的公积金贷款限额，贷款利率是5.22％，则等额本息法下其公积金贷款月供是多少？
3、 张先生其余的贷款使用等额本金方法还款，其总共需要向银行付多少贷款利息（贷款利率是6.66％）；孩子6岁进入小学时那个月他的房贷月供总共是多少？
4、 张先生基金账户可以积累的养老金在其55岁退休时是什么？相比一次性付清房款，他在基金投资上可以多获得多少养老金（考虑他多付出的利息成本）？
三、客户基本资料：
韩先生35岁，是一家合伙企业的合伙人。2006年，他与同岁的刘女士结婚，婚后刘女士做了全职太太。韩先生目前月薪1万元(税前)，年终奖金15万元(税前)，没有任何社保，二人过着较为宽裕的生活。
2005年回国之初，韩先生贷款购买了一套50平米的酒店式公寓，价款50万元，20％的首付，采用等额本息还款方式，贷款期限为15年，利率为5．31％。婚后二人感觉生活空间狭小，于是在2007年1月购买了另一套价值120万元100平米精装修的住房，三成首付后，其中30万采用公积金等额本息贷款方式，贷款利率4．85％，贷款期限为20年；其余采用等额本金贷款方式，利率5．81％，贷款期限同样为20年。搬入新家后，原来的酒店式公寓用于出租，租金每月2000元。随着房价的上涨，目前这套酒店式公寓已升值至65万元。
随着韩先生家庭收入的增多，支出也在增加。2006年初，韩先生购入了一部价值20万元的轿车，每月的养车费用1000元。韩先生一家基本生活支出每月2000元；韩太太每年的护肤美容支出8000元；家庭每年健身支出4000元。二人每年一次的旅游支出花费10000元。此外，韩先生由于应酬较多，各种应酬开支每月2000元；孝敬双方父母每月1000元。
韩先生工作较为繁忙，很少有时间顾及到家庭理财状况，而刘女士对理财又知之甚少，2007年初，听朋友介绍，购买了20万元的股票，由于操作不当，到年底只剩15万元。但刘女士购买的30万元的股票型基金，倒是盈利2万元。此外，韩先生家庭有活期存款5万元，定期存款20万元，国债20万元。
韩先生家庭需要理财规划师为其解决的理财问题主要有：
1、2008年3月，二人的奥运宝宝康康出生，一家人在高兴的同时，也开始为儿子的未来做打算。韩先生对儿子寄予了很高的期望，希望他能接受最好的教育，并打算让儿子18年后出国读本科。综合考虑国外的学费及生活费用，需要为儿子留出80万的大学费用。假设投资报酬率为5％。
2、韩先生二人都没有购买任何商业保险，韩先生考虑到刘女士不工作，一旦他发生意外，家庭生活将成问题，因此考虑购买一定的商业保险。
3、韩先生夫妇打算55岁可以退休享受生活，二人预计寿命为85岁，考虑到通货膨胀及各种旅游休闲开支，以7％的投资报酬率，到55岁共需养老费用250万元。
4、韩先生虽然收入较多，但每月的房贷让韩先生感到压力很大，考虑到以后的退休与孩子的教育，韩先生十分担心，希望理财规划师能为其做一个合理的规划，帮其改善家庭债务状况。
5、能保持家庭良好的现金流动性。
提示：信息收集时间为2007年12月31日。
不考虑存款利息收入。
不考虑房租需缴纳的个人所得税。
月支出均化为年支出的十二分之一。
工资薪金所得的免征额为1,600元。
不考虑折旧
计算过程保留两位小数，计算结果保留到整数位。
1、客户财务状况分析：(26分)
(1)编制客户资产负债表(计6分，住房贷款项目：2分)

资产负债表 单位：元 表-1

客户： 日期：
资产	金额	负债与净资产	金额
现金与现金等价物		负债
活期存款		住房贷款
定期存款
其他金融资产
债券
基金
股票
实物资产		负债总计
自住房
投资房产
机动车		净资产
资产总计		负债与净资产总计

(2)编制客户现金流量表(计8分，韩先生收入：2分：房屋按揭还贷：2分)。
现金流量表 单位：元 表-2

客户： 日期：
年收入	金额	年支出	金额
工薪类收入		房屋按揭还贷
韩先生		日常生活支出
投资收入		交通费用
租金收入		旅游支出
		其他支出
收入总计		支出总计
年结余

(3)客户财务状况的比率分析(至少分析四个比率，以百分数表示，保留到整数位)(6分)。
①客户财务比率表(2分)

结余比例
投资与净资产比率
清偿比率
负债比率
负债收入比率
流动性比率

②客户财务比率分析（4分）；
（4）客户财务状况预测（3分）
（5）客户财务状况总体评价（3分）
2、理财规划目标（5分）
3、分项理财规划方案（25分）
4、理财方案总结（4分）